央行数字货币渐行渐近，专家：支付宝和微信将受到直接影响

央行数字货币的步伐正在逐渐逼近。8月29日央行数字货币app，建行APP短暂上线数字人民币钱包，数小时后下线。建行当晚回应称测试已经结束。

虽然数字货币只是暂时兴起，但资本市场反应良好。8月31日，A股市场开盘后，数字货币板块走强，科蓝软件、长亮科技、飞天诚信涨幅均超过7%。

早在今年4月，央行数字货币就在深圳、苏州、雄安、成都以及未来的冬奥会场景中进行了首次测试。

8月25日，中国人民银行货币政策司司长孙国锋表示，数字人民币仍处于内部封闭试点阶段，尚无具体推出时间表。

万众瞩目的数字货币为何“还抱着琵琶半遮面”？数字货币会给公众生活带来哪些变化？数字货币的推出对支付宝有什么影响？8月31日，时代财经与三位数字经济和区块链技术专家进行了探讨。

中南财经政法大学数字经济研究院执行院长潘鹤林告诉时代财经，央行数字货币仍处于测试阶段。只要做到匿名和线下支付两点，数字人民币就可以快速铺开。

杨军，自媒体“CCO首席合规官”创始人，区块链与数字货币研究员，曾就职于第三方支付公司、银行、区块链公司。他认为，央行数字货币具有无限的法律补偿和可控性。匿名、双线下支付等特性优于支付宝等第三方支付等相关服务。

“央行数字货币具有更高的信用背书、更强的隐私数据管理方式、更先进的支付技术。它还使用类似钱包的应用载体，这将对第三方支付机构的支付业务产生冲击和挑战。”

在杨军看来，数字货币落地后，那些依赖流量变现的金融业务将直接受到影响。支付宝和微信要想保持目前的规模，甚至寻求持续增长，就需要提前谋划，寻找新的吸引用户的方式。.

“过去，普通人自己有很多银行账户，各种银行系统管理着很多账户，有了数字货币，未来这些都打通了，跨行转账就不存在了。” 在中国计算机学会（CCF）区块链专委会委员、浙江大学计算机学院智能计算与系统实验室区块链负责人陈建海看来，数字货币的出现不仅对第三方电子支付企业影响深远，甚至对现有的整个银行金融体系造成了重大冲击，引发了整个金融银行体系的革新。

潘鹤林也同意这一点。他分析时代财经，“央行是数字货币的发行方，商业银行类似于这种数字货币的发行方，所以这意味着商业银行也需要有针对性地发展数字货币的新型托管业务和电子货币。” -钱包也是对传统商业银行操作系统的影响。”

匿名和离线支付是推广的关键

时代财经：数字货币在建行APP上线几个小时后下线。数字货币的发行没有时间表。为什么数字货币“还是半遮半掩”？目前正在测试数字货币的哪些方面？

杨军：目前，数字货币已经在雄安、苏州等地进行试点。在建行APP的测试中，从某种意义上说，它突破了地域限制，进行了扩展测试。

央行数字货币还不是正式发布的产品，只是处于测试阶段。5月份，中国农业银行也在网上发布了一个测试页面。这些都是商业银行积极参与二进制模式操作系统下的数字货币测试。

陈建海：目前建行进行的数字货币测试，相当于区块链技术在人民币数字货币中的初步应用。支撑数字货币应用的区块链技术实际上需要突破性能瓶颈问题，银行金融服务和应用也是如此。支持技术标准。

尽管区块链技术不断成熟，但区块链底层技术能否在性能上支持基于数字货币的银行金融应用的高频运行，仍需不断优化和提升。

潘鹤林：我认为数字人民币需要做两件事，可以快速推出。一是匿名，二是线下支付。

数字货币是否应该匿名是一个非常有争议的话题。比特币因其匿名性而广受欢迎，比现金更方便，但它也成为了暗网交易的主流手段。匿名交易是现金交易的特点。如果数字货币是匿​​名的，将会大大增加需求场景。

但在金融体系层面，不鼓励匿名——如果是匿名的，会不会很难进行“反洗钱”？这是一个权衡的问题。如果不是匿名的，数字货币就没有相应的用例优势。我们现在有了非常方便的电子支付方式，还需要数字货币来代替现金吗？

线下支付是数字货币的第二个吸引人的特点，但会存在“双重支付问题”。也就是说，在数字货币系统中，由于数据的可再现性，系统可能会因为操作不当而导致相同的数字资产被重复使用。由于离线文件无需验证即可复制，比特币无法离线。比特币交易需要在全网广播，分布式账本记录每一笔交易。一旦数字货币能够解决线下交易问题，使用场景将大大扩展。

这两点都是希望数字货币有更多的现金属性，否则数字货币的应用场景就会很少。

支付宝必须提前谋变才能留住用户

时代财经：数字货币以建行电子钱包的形式短暂出现。数字货币与支付宝、微信等电子支付有什么区别？既然应用场景太相似，又推出了数字货币，对微信和支付宝会有什么影响呢？

潘鹤林：支付宝、微信等属于电子支付，是一种支付方式，其根本还是依赖银行账户体系。央行数字货币的电子钱包不需要依赖任何银行账户体系而存在，它本身就是一种新型账户。

数字货币的推出确实会对支付宝和微信产生一定的影响。从使用场景来看，会与支付宝、微信形成一定的竞争关系，央行数字货币不需要手续费，这在一定程度上也是。影响支付宝和微信的盈利能力。数字货币的应用场景比支付宝和微信要多。例如，在没有网络覆盖的情况下，仍然可以借助手机在电子钱包之间进行数字货币的兑换。

杨军：央行数字发行的一种具有合法支付能力的新型货币，定位于替代流通中的现金，无疑将对支付领域产生深远的影响。

央行数字货币的法律赔偿无限、匿名可控、双线下支付等特点，优于支付宝等第三方支付等相关服务。央行数字货币具有更高的信用背书、更强的隐私数据管理手段、更先进的支付技术。它还使用类似钱包的应用程序载体。除了一些现有支付机构已经聚集的流量优势外，数字货币还将给第三方支付机构的支付业务带来冲击和挑战。

然而，支付宝和微信支付两大巨头，无论是作为流量入口的电商还是社交，都实现了商业账户和金融账户的互通，进入了“谁赢现场，谁赢天下”的战场。 . 两大巨头以支付业务为基础和核心，形成用户流量池，向其他业务拓展和延伸。以“支付钱包”为载体，聚合丰富的应用场景，增强用户粘性，实现流量与业务的协同发展。规模效应。

以支付宝为例，第三方支付机构可以开展基于支付账户的支付服务，包括在线支付、银行卡收单、预付卡发行与管理等不同应用场景的支付方式；金融服务包括基金、保险、黄金和其他理财产品以及智能投顾服务和借贷服务；征信风控业务，利用大数据和金融科技能力开发第三方征信风控服务，典型产品为芝麻信用。

虽然有消息称支付宝参与央行数字货币的开发和运营，但在正式实施和推进机制明确之前，一切都不确定。可以肯定的是，央行数字货币的实施，会分流第三方支付机构的用户。实现流量的金融业务将受到直接影响。要想保持目前的规模，甚至寻求持续增长，就需要提前谋划，寻求新的方式来吸引用户。

陈建海：基于数字货币的电子支付有区块链技术保障，而微信支付、支付宝等传统电子支付系统在中心化环境下运行。中心化存在“系统不可靠”、“数据可篡改”、“数据不可信”等致命弱点，无法真正保障支付的可靠性和安全性以及用户的权益。

人们之所以使用微信和支付宝，是因为他们相信自己可以保证交易的安全性，所以愿意向微信或支付宝账户转账。对于典型的支付应用体验，数字货币的电子钱包与微信支付宝的支付没有太大区别，但微信支付宝有区块链技术的安全保障。如果老百姓真的懂技术，以后肯定会选择数字货币支付。

短期内，人们可能还在使用微信和支付宝，因为他们已经习惯了，但随着数字货币的落地和人民币数字货币在概念上的逐渐接受，微信和支付宝的使用会逐渐减少。数字人民币。与微信、支付宝类似，基于国家主权数字货币支付的手机APP将得到广泛应用，“跨行转账支付”也将非常方便。

传统银行模式的变革正在酝酿

时代财经：数字货币的落地如何影响人们生活的方方面面？

潘鹤林：因为以支付宝、微信为代表的电子支付已经融入我们的生活，为数字货币的推出做好了充分的准备，所以即使数字货币真的全面应用，普通消费者也不会有很强烈的不适感对人们生活的方方面面影响很大。最多只会体现在支付时需要打开网络连接和必要的APP。

数字货币的全面实施必须基于流行的电子系统，否则有限流通只能称为试点。

杨军：此前，数字货币已经在美团、滴滴、B站等场景进行了测试，未来我们会看到这样的画面：刷卡、扫码、NFC等支付方式都可以被中央整合银行的数字货币；POS机和花哨的扫码卡可能会逐渐被央行数字货币取代；可以完成支付。

央行数字货币实现“双离线支付”。双离线支付的核心是在媒介和受理终端都离线的情况下完成一项业务。最典型的应用是身份验证和支付业务。简而言之，双离线支付是一种即使收款人和付款人都离线也能完成支付的支付方式，类似于现金不依赖网络的支付方式。

业内一直流传一种假设，第三方支付机构作为央行数字货币运营的参与者，甚至央行数字货币都可以在现有的“支付钱包”上承载，并允许继续提供各种金融产品和服务，不会太多。许多影响。

从央行数字货币的快速落地来看，如果两大支付巨头的用户能够直接成为种子用户，基本可以起到普及的作用。央行与第三方支付机构合作推广央行数字货币也是一种可能，但业务范围和合作方式需要重新考虑。按照惯例，并不是所有的第三方支付机构都能成为合作伙伴。

此外，与现金相比，央行数字货币可以跟踪资金流向，提高央行货币调控效率，有效解决央行逆周期调控因顺差而不能最优的问题。金融机构的周期性特征。通过对资金流向的分析，央行可以针对不同的资金需求者设定不同的流动性价格，从而实现对商业银行信贷结构的调控。同时，央行数字货币的可追溯性也将成为反洗钱、反恐怖融资、反逃税的监管工具，推动合规技术的发展。

陈建海：在普通人眼里，人民币在银行存款的概念会逐渐淡化。数字货币将对整个银行金融体系产生巨大影响，银行业各项业务将面临基于数字货币的转型。

过去，一个普通人会有多个银行账户，每个银行系统管理着许多普通人的账户。随着数字货币的统一和标准化，基于区块链技术打通银行间资产，银行金融的互联网应用将变得更安全、更可靠、更快捷。

未来，如果大家都使用国家主权下的新APP进行支付，央行可以委托商业银行管理电子账户。众说纷纭，标准的推出估计还需要一些时间。

两级体系保障银行系统稳定运行

时代财经：数字货币将从底层技术架构上带来银行IT技术创新和革新。会对银行体系产生重大影响吗？

潘鹤林：我认为数字货币对银行体系的影响非常大。

首先，从底层技术来看，数字货币将改变商业银行日常运营成本的来源。数字货币商业银行图书馆的设计将促进商业银行IT技术的升级，其征信能力、安全能力、保密性、时效性等都必须得到一定的提升。

其次，我国央行数字货币采用两级运行体系，也就是说央行是数字货币的发行方，而商业银行类似于这种数字货币的发行方，所以这意味着商业银行还需要开发一种数字货币。这是一种新型的数字货币和电子钱包托管业务，也是对传统商业银行操作系统的冲击。

此外，电子钱包不同于商业银行的银行账户。银行账户可以收取年度管理费，但要求电子钱包免费，这也将在很大程度上迫使商业银行进行业务转型。

杨军：数字货币运作的背后是“一币两库三中心”的系统架构。“一币”是指央行数字货币，“两库”是指央行发行库和商业银行库。其中，央行发行库是指央行数字私有云上的央行数据库，用于存储央行数字货币发行资金。商业银行图书馆是指商业银行将央行数字货币存储在本地或央行数字货币云端的数据库保险库。“三中心”分别是认证中心、注册中心、

数字货币不会对银行体系造成冲击央行数字货币app，因为央行的数字货币DC/EP采用了两级运行体系，依托传统的“央行-商业银行”双重模式，即按照目前纸币发行和流通模式，央行将CBDC（中国商业银行数据中心）发行到商业银行金库，商业银行受央行委托向公众提供接入等服务，并与央行合作维护发行流通系统的正常运行。简而言之，它是以中央银行为第一层，商业银行为第二层的货币交付系统。

两级操作系统有助于分散风险，规避央行在单级操作系统下面临的技术风险、操作风险、信用风险等问题。和现在的银行双系统是一致的，但是在这样的双系统下，采用了一种新技术，类似于加密货币，而区块链只是其中的一个小技术。

陈建海：银行本身的底层技术和以前一样。银行是一个中心化的系统，原有业务系统的数据存储本质上是由一个大型数据库来支撑的。数字货币出现后，区块链技术将在其底层支撑中发挥非常重要的作用。原有的业务体系将逐步转向区块链上的应用，如信用证业务、福费廷等。

传统业务系统与区块链的融合，自然是银行的技术创新，将带来银行业运营模式的创新和新生态系统的创建，应视为对银行业的“良性影响”系统。无论如何，区块链必将解决银行中心化体系的痛点，弥补过去银行体系的短板，有力支撑银行业数字经济转型和高质量发展。